蛯原 健

素晴らしい決算であった。中国EC依存度は確かに高いものの中期的には仮にそのブームが止んだとて別の広告在庫で満たされると考える。株価は2割減とは言え2ヵ月程前の水準に戻しただけとも言える。むしろこれだけのメガキャップにも関わらず日足で2割も増減するボラティリティの要因が何なのか、例えば大手ファンドの動き等が気になるところである。なお決算発表に関して今回初めてFacebook単体のアクティブユーザ数の発表を止めてしまった点が気になる。先日のネットフリックス社の会員数発表取り止め発言にも通じるが、コンシューマ向けビッグテック各社が単純な規模追求のフェーズを終えつつある事を象徴しているのかもしれない。

上院も通った。という事は程度問題はあれど民主共和ともにこの方向性という事だろう。トランプになってもこのこれは継続の可能性は高いだろう、なにせ四年前に同じことをした（そして失敗した）張本人。 あの時はどうなったか改めて過去を検索して振り返ってみたが、大統領令で突っ走った後、MSが買う、いやオラクルに運用を委託するみたいな玉虫色になりかけつつ、最高裁までいかず高裁が違憲判決を出したあたりで交代したバイデン政権が取り下げた、というのが経緯。 https://newspicks.com/news/5921636 つまり取り下げた側の民主バイデンがわざわざ立法して、そしてねじれ国会で通した。 そして今の最高裁はトランプが指名した右寄り構成。 逆にDOJ司法省もFTC公取も政権も中枢は新ブランタイズ派と呼ばれる左だが逆の意味でビッグテック強硬派。 四年前とは時代も変わりディカップリングは更に進んでいる。 地球最大の民主主義国インドではとうの昔にバンしている。 それら諸々鑑み、今回はこのままいく、という予言をしてみます。数ヶ月後の答え合わせやいかに。

DSAでデータ関連ビジネスに網を貼り、DMAでプラットフォーマービジネスに、AIアクトでAI関連に、それぞれ基本法という母艦を用意してもれなく防衛するEU。日本は真逆。安さに加えてその理由でビッグテックやAI大手各社が日本参入を積極化している。そして理念や戦略をもってノーガードなのではなく単に遅くて決定能力に乏しいから、というのが何事も日本の特徴。

期待に反し具体論に乏しい記事であった。大手銀各社が足元で人員削減しているというニュースはAIがどうのという事とは少なくとも直接的にはほとんど関係なくコロナバブル期の人材過多からの調整であって、これはビッグテックのレイオフとほぼ同じだろう。 金融もコンサルもあらゆる士業も丁稚奉公制的に最初の数年はパートナーの手足として調べ物や資料作りが仕事であるところ、その末端の仕事から順にソフトウェアに代替されていくというもはや誰でも知っている概念論にとどまっている。 が具体的に何のSaaSやRPAでどの業務がどの程度代替されているのか、ということが例えば法律事務所におけるパラリーガルの仕事に各種リーガルテックが導入されているというレベルの具体論を、そろそろ展開すべきである。 その結果、AIはアソシエイトの仕事を奪うのではなく、補強し効率化するという今までのコンピューティング革命の延長に過ぎなかった、となる可能性も現段階ではまだ否定できないだろう。

会員数の発表をやめる。代わりに滞在時間などエンゲージメント関連の説明を増やす。これが何を意味するか。成長企業である事を卒業する、という宣言。実際株価はそれを反映し来期ベースPERは29x　と普通の会社並みの評価をされている。

毎回日本に帰りコンビニやタクシーの支払いのたびに決済手段の多さと言うかもはや膨大さを見るだににそれが日本経済全体の効率性、生産性を象徴しているように思う。例えばビールの種類の多さなどもしかり。ちなみに外国人にとってはクレジットカードNFCタッチの一択。

例えばアメリカでこの分野で露出の高いジムクレイマーとかチャマスとかがScam広告素材に使われているという話は聞いたことが無い、局所的にあったとしてもすぐに対応されているからだろう。要するにナメられている、故に後回しにされている、としか解釈しようがない。何らか行政からお達しがあってはじめて動くのであって、極東のジャパンの民意など一ミリも気にしてないのだろう。つまり前からコメントしている通りこれは（日本の）政治家の仕事だろう。

2010年代半ば、もう十年も前の話。しかも確約手続きとは要するに和解のようなビッグテックには痛くも痒くもない、欧州あたりでは何千億円の罰金取られるような時代に。どれだけのどかな国なのでしょう。

発言はAGI（汎用AI）をそう定義するなら、という前置き付きゆえ議論があるところ、マスク常套の確信犯的な煽りだろう。一般には smarter than the smartest humanではなく「あらゆるタスクにおいて」人間並み、というのがAGIの定義。そうでなくちゃ遥か何十年前から計算はエクセルのほうが賢かった。

シャオミが3万ドルEVをリリースし初回10万台を売るという衝撃もありこのまま中国勢にEVは一気に持ってかれる感がマーケットを覆っているという外部要因と、先の悪い決算と大幅にマーケット予測を下回る納車台数という本質要因でもって同社株は底抜けた下落を見せている。 その苛立ちをマスクはロイターにぶつけている。否定というより悪口に終始しておりおそらく火消しにはならないだろう。

ヒューマノイド、人型ロボットは失敗の歴史であるが、家庭内でユーザーの後をついて回るモバイル型ロボットとのこと、形状は必ずしもそうではないのかもしれない。いずれにせよつくずくティムクックという人は間違いなく偉大な経営者ではあるものの、エクセキューションの天才であって新規事業にはとことん向いてない。

あまりタイトルと本文が合っていない、おそらくNYT原文のタイトルは違うのではなかろうか。なぜ失速しているのかの論説は過去記事に対するNPコメントにはもっと参考になるそれがたくさんある。 そもそもこの大前提が間違っている時点で読み進める価値を疑ってしまった。大衆車ではありません。 〉テスラは大衆市場向けの電気自動車を開拓したが、そのラインナップは古くなりつつある。